00:00Riyad Boulanoir. Si vous tapez ce nom dans un moteur de recherche, on va vous dire que ce
00:04monsieur a inventé le passnavigo. Faux. Qu'il a créé le porte-monnaie électronique Moneo. Faux.
00:09Ou qu'il a inventé le compte Nickel. C'est vrai. Ouais, il y avait un piège. De l'extérieur,
00:13compte Nickel, ou juste Nickel aujourd'hui, ressemble à une néobanque classique comme
00:18Revolut, N26 ou Bunk. Sauf que non. Si plus de 4,5 millions de personnes ont un compte chez Nickel,
00:24c'était pas grâce à une technologie incroyable ou un public CSP+. Quand il développe Nickel dans
00:28les années 2000, Riyad mise sur l'antithèse de l'hab sexy et futuriste, les bureaux de tabac.
00:33Le produit, je l'ai designé en pensant à eux. Les études marketing qui avaient été faites prédisaient
00:38un échec. Vous l'avez compris, ses prédictions, elles étaient mauvaises. Pourquoi ? Eh bien,
00:43c'est le sujet de ce nouveau Secret Sauce. Bon, l'histoire de Nickel, c'est avant tout
00:48l'histoire de Riyad Boulanoir. Celle d'un jeune geek des années 80 qui pirate tout ce qui lui passe
00:53sous la main. C'était le hack qui m'excitait. C'était pas le gain financier. J'ai fait plein de
00:57décodeur qu'il y en a plus pour des copains. Je sais même pas si j'aurais vendu pour le prix des
01:00pièces. Voilà, c'était le hack qui me faisait plaisir. C'est de trouver juste le lien qui te
01:05permet de casser un peu le système. Riyad grandit, réussit ses études, devient ingénieur informatique
01:11et bosse sur plusieurs projets, notamment le pass Navigo, qu'il n'a donc pas inventé.
01:16Ça, c'est de l'exagération journalistique. Il finit par créer sa propre boîte d'informatique dans les
01:20années 2000. Le problème, c'est que cette aventure se conclue par une sale expérience chez son banquier.
01:25Quand j'ai lancé ma première société, j'avais mis mon solde de tout compte pour payer les salaires et
01:30puis au fur et à mesure, ça ne suffisait pas. Jusqu'au jour où tu te fais convoquer par ton
01:34conseiller, qui te demande ta carte, ton chéquier, qui te les coupe devant toi, qui t'humilait un peu
01:39comme un gamin. Cette humiliation, ce statut d'interdit bancaire, c'est le point de départ de
01:43nickel. Et je me disais non, en fait, il faudrait une solution toute simple. Donc de dépenser uniquement
01:48l'argent que tu as gagné jusqu'au dernier centime, en gros, sans qu'on vienne te casser les clés.
01:52Son idée est donc de proposer une solution aux personnes infardites bancaires, comme lui,
01:56et aux personnes les plus précaires. Il imagine donc nickel une banque qui n'est pas vraiment
02:01une banque. En fait, elle est ce qu'on appelle un établissement de paiement. On a demandé à Christophe
02:04Bagnol, un ancien banquier et spécialiste du secteur, de nous expliquer ce que c'est.
02:08Un établissement de paiement, par rapport à un établissement de crédit, justement, par exemple,
02:12ne peut pas faire de crédit ou ne peut pas faire non plus d'épargne. Ce sont donc des limites imposées,
02:17des limites liées à une maîtrise par les autorités de contrôle. C'est à la fois un atout pour un
02:24certain nombre d'établissements parce qu'ils ont moins de charges réglementaires. Par contre,
02:28c'est une limite parce qu'il y a des produits qu'ils ne peuvent pas faire.
02:30Cet établissement de paiement, Riyad ne veut pas qu'il soit uniquement en ligne. Il veut s'appuyer sur
02:34un réseau physique installé sur tout le territoire. Les fameux bureaux de tabac dont je vous parlais en
02:38introduction. Délocaliser une activité bancaire dans un lieu inédit, c'est le premier ingrédient de la
02:42secret sauce nickel. Riyad conçoit donc un système où il suffit d'aller au bureau de tabac avec une
03:03pièce d'identité pour obtenir un compte avec RIB et une carte de paiement en moins de 5 minutes. Les
03:08recharges du compte peuvent se faire en ligne ou directement chez le burealiste, que ce soit avec
03:11des espèces ou des chèques. Surtout, Riyad ne veut pas que les comptes de sa néobanque autorise les
03:16découverts, car il veut empêcher les frais liés à cette pratique. Il était de faire des conneries avec
03:20l'absence de découverts, ça a été un vrai besoin, enfin on répondait à un vrai besoin. En 2011, son plan
03:26de bataille est validé par son premier associé, un ancien de la Société Générale et de Boursorama.
03:30Hugues, l'ancien banquier, pour moi déjà, il me permettait de challenger mon idée de
03:37compte en 5 minutes dans un bar de tabac. Pour moi, il y avait une forme de gage de confiance
03:43là-dedans. Je me disais, ah, il y a quelqu'un qui vient du système et qui se dit, ah oui,
03:46effectivement, je vois que ça pourrait fonctionner. Sauf que le reste du système n'est pas de cet avis.
03:50Pour les banquiers traditionnels, aller chercher cette clientèle qui n'avait pas de valeur,
03:54qui avait du risque, qui était compliquée à gérer en termes de conformité d'entrée en relation,
03:58etc., c'était une hérésie. Quand les fonds d'investissement avaient fait toutes les études
04:02de marché, les mecs m'avaient rayonné en me disant, votre truc, c'est un micro-marché. Il y a moins de
04:07cent mille personnes qui n'ont pas de compte bancaire en France. Au total, il faut près de
04:10trois ans à l'équipe fondatrice pour obtenir toutes les autorisations des instances régulatrices,
04:14signer l'accord de distribution avec les buralistes et évidemment, lever des fonds auprès
04:18d'investisseurs pour se lancer, soit 29 millions d'euros. On est en 2014, les premiers comptes nickel
04:23sont ouverts chez des buralistes. Et déjà à l'époque, on en parlait aux échos.
04:27C'était annoncé depuis quelques mois, le compte nickel est maintenant disponible.
04:31Le public qui choisit cette nouvelle offre est bien celui ciblé à la base. C'est ce que nous
04:34confirme Thomas Courtois qui dirige nickel depuis 2019. 75% de nos clients nous indiquent avoir des
04:41revenus inférieurs à 1500 euros par mois. C'est l'élément majeur dans la sociologie de nos clients.
04:44Donc on touche une cible très populaire, c'est clair.
04:46Miser sur un public snobé par le reste du marché, c'est le deuxième ingrédient de la
04:50secret sauce nickel. A son lancement, la Néobank fixe à 20 euros le prix d'ouverture d'un compte
04:54chez elle. Pourquoi ? Parce que...
04:56J'ai envie de dire le prix facial, il est presque comme ça aux doigts mouillés où tu dis tiens,
04:59je sens bien que 20 euros, on peut tenter le coup. À 20 balles, tu tentes le coup,
05:03tu verras bien si ça marche. Dans un monde digital de gratuité totale,
05:07ils ont toujours été payants. Donc ils ont tout de suite généré du revenu. Et qui dit revenu,
05:13dit aussi une forme de fidélité. Je paye, donc j'utilise, je fais des mouvements, etc.
05:17Mais ce n'est pas la seule source de revenus de la boîte. Il y a des frais liés à certaines opérations,
05:21notamment les dépôts, les retraits d'espèces ou le dépôt de chèques. La deuxième source de revenus,
05:24c'est les revenus que l'on génère, nous, quand nos clients payent avec leur carte bancaire.
05:27Les commerçants payent une commission à sa banque et une partie de ces commissions nous reviennent à
05:31nous. Le troisième élément, c'est que les clients laissent aussi un certain volume de dépôts
05:36sur les comptes Nickel. Ces dépôts chez nous sont placés sur notre maison mère qui est BNP Paribas
05:42et on reçoit des intérêts. Oui, Thomas Courtois vient de vous spoiler le troisième ingrédient de
05:46cette secret sauce, le rachat par une grosse boîte. On est en 2017, Nickel n'est plus très loin de la
05:51rentabilité et Riyad sent que le moment est venu pour lui de partir. Moi, ma valeur ajoutée, ça a
05:55été de partir de rien et de le monter jusqu'à là. Je me suis dit, si je regarde loin pour cette
05:59boîte, il fallait maintenant la scaler si on voulait pouvoir la revendre et si on voulait
06:04qu'elle pouvait assurer sa pérennité. BNP Paribas achète donc Nickel la même année pour un montant
06:09d'environ 200 millions d'euros. Riyad, lui, quitte un petit peu avant son poste de dirigeant. Avec l'appui de ce géant
06:15bancaire, Nickel poursuit sa croissance et atteint rapidement son premier million de compte ouvert,
06:19puis le deuxième, le troisième, puis le quatrième, il y a quelques mois de cela. Aujourd'hui, Nickel est
06:23rentable et réalise en moyenne un chiffre d'affaires de 200 millions d'euros par an. La
06:27néobanque est maintenant distribuée dans 8000 points de vente en France et 4000 en Europe. Parce que oui,
06:32l'entreprise s'est lancée en Allemagne, au Portugal, en Espagne et en Belgique en reproduisant son modèle
06:37physique avec des buralistes dans ses pays. Et malgré son statut d'établissement de paiement,
06:41Nickel propose désormais des prêts et des assurances habitation à ses clients. Parce
06:45qu'en réalité, ils le font en s'appuyant sur des partenaires et ils sont simplement agents de
06:50distribution. Et donc, ce n'est pas eux qui portent in fine la responsabilité contractuelle ou la
06:56responsabilité réglementaire. Entre ces ajouts, l'entreprise a quand même eu une grosse galère.
07:01En 2023, l'autorité de contrôle prudentiel et de résolution lui a infligé une sanction financière
07:05d'un million d'euros. En gros, cette instance a reproché à Nickel sa faible capacité à prévenir les
07:11risques de blanchiment d'argent. Ils ont pris une amende raisonnable, ils ont corrigé, il n'y en a
07:16pas eu depuis. Je pense que le truc est sous contrôle et aujourd'hui, la technologie permet quand même de
07:22faire ça de plus en plus sécurisé, à des coûts de plus en plus raisonnables. Pour ce qui est de
07:26Riad, il essaie aujourd'hui de hacker le système de dons aux associations en développant une monnaie
07:30virtuelle baptisée Mon Poteau. Et concernant son départ de Nickel, il n'a aucun regret. Si c'était à refaire,
07:36depuis le début, on se referait exactement à Paris. Merci d'avoir suivi ce nouveau Secret Sauce. On a
07:41tenté une forme un peu différente pour cet épisode. Dites-nous en commentaire ce que vous en pensez.
07:45Sinon, on se retrouve dans deux semaines pour parler de la nouvelle passion des Gym Bro. Ciao !
Commentaires