00:00SK 하이닉스를 두고 시장이 걱정하는 두 가지를 대신 증권은 주가를 흔들 정도가 아니라고 봤습니다.
00:07목표 주가 320만원, 매수 의견은 그대로입니다.
00:11첫째는 HBM3 품질 문제입니다.
00:14류현근 연구원은 후공정, 즉 칩을 포장하는 단계에서 문제가 생겼을 수는 있지만,
00:21못 풀 문제도 배상금을 따질 단계도 아니라고 했습니다.
00:24HBM3 비중은 올해 3분기 판매량의 40%, 내년엔 50% 중반까지 오른다는 전망입니다.
00:33둘째는 손자회사 솔리다임의 미국 상장과 해외공장 투자입니다.
00:38관세 위험을 줄이는 변화라 잃는 것보다 얻는 게 크다는 평가입니다.
00:44다만 해외공장이 실제 생산에 보탬이 되는 건 2028년 이후로 봤습니다.
00:49결론은 메모리 가격 상승과 4분기 디램 판매 기대치 상회 전망을 주가가 아직 다 담지 못했다는 겁니다.
00:58반친자였습니다.
